隨着老齡化日益加深，完善養老保險制度的呼聲逐漸高漲。中國國務院辦公廳印發的《關於推動個人養老金發展的意見》21日正式對外公布，明確第三支柱養老保險的基礎制度框架。

　個人養老金制度出台對於健全多層次、多支柱養老保險體系有何意義？後續落實過程中需注意哪些方面？

　短板亟待補齊

　1991年中國國務院下發的《國務院關於企業職工養老保險制度改革的決定》提出，逐步建立起基本養老保險與企業補充養老保險和職工個人儲蓄性養老保險相結合的制度，改變養老保險完全由國家、企業包下來的辦法，實行國家、企業、個人三方共同負擔。三支柱養老金制度的構想由此發展而來。

　所謂三支柱框架，第一支柱為基本養老保險，包括城鎮職工基本養老保險和城鄉居民基本養老保險；第二支柱為面向企業的企業年金和面向政府部門和事業單位的職業年金；第三支柱主要是個人自願開展的各類養老儲蓄，其中包括個人養老金。

　然而，目前中國養老保險三支柱發展並不均衡。清華大學國家金融研究院中國保險與養老金研究中心主任魏晨陽對中新社記者指出，與發達國家相比，中國第一、二支柱規模較大，而第三支柱發展長期處於起步階段。

　「第三支柱發展不如第二支柱，第二支柱遠不如第一支柱。」中國社科院世界社保研究中心主任鄭秉文接受中新社記者採訪時坦言，「三十多年來，我們沒有真正建立起多層次、多支柱養老保險體系，主要還是第一支柱在發揮作用，第二支柱覆蓋人數僅2700萬人。2018年5月第三支柱養老保險開始試點，四年以來參保人數祗有4萬多人，保費收入不到6億元人民幣。」

　在老齡化日益加深和經濟增速放緩的情況下，補齊第三支柱短板迫在眉睫。

　政策釋放積極信號

　此次發布的《意見》明確了中國第三支柱養老保險的基礎制度框架，釋放積極信號，對於繼續推動多層次養老保險體系發展，真正做實三支柱養老金體系具有重要意義。

　魏晨陽分析指出，由於第一支柱規模龐大，高度依賴由國家財政撥款的基本養老保險制度會給國家財政带來巨大負擔。而補齊短板，發展第三支柱無疑將有效緩解財政壓力，這是當前出台個人養老金制度的重要意義。

　當前，第三支柱建設正步入快車道，個人養老金市場空間有望進一步打開。「可以預見，一旦14億人口的個人養老金制度落地、生根、開花、結果，它將會形成一個龐大積累的天文數字。」武漢科技大學金融證券研究所所長董登新說。

　真正落地落實應注意哪些問題？

　鄭秉文指出，自21世紀初，國外發達國家開始建立第三支柱，到現在已有二十年經驗。因此，落實個人養老金制度首先應積極借鑒國際最佳經驗。此外，要總結過去試點經驗，注重提高制度便利化程度。

　在魏晨陽看來表示，需重點關注四個方面：

　第一，增加稅收激勵。從財政政策上進行稅收激勵，鼓勵民眾把一些錢放到稅收遞延的養老金賬戶中，提升其參保積極性。

　第二，提升產品豐富性。當前國內絕大部分產品是短期理財，較少涉及長期規劃，難以滿足民眾多樣化需求，極大限制個人養老金的全面發展。

　第三，增強金融機構本身的創新，體現差異化。銀行、券商、基金等各類金融機構都參與養老金管理，但是各類機構尚未形成各自特色，缺乏差異性。

　第四，加大養老教育方面的長期投資。目前，國內民眾對於養老的風險意識仍較為欠缺，且過分追求短期回報，這有礙個人養老金的長期發展。

　「從個人教育到國家稅收激勵，再到產品本身豐富性以及金融機構服務創新的差異化，當一系列、全方位的舉措真正落實，個人養老金制度有望大面積鋪開，多層次、多支柱的養老保險體系也有望真正落實。」魏晨陽說。（作者 劉文文）