核心提示：被視為銀行反擊互聯網金融的直銷銀行，未有預想中的沖勁。

　　被視為銀行反擊互聯網金融的直銷銀行，運行大半年后，并未有預想中的沖勁。

　　據南都記者不完全統計，目前國內直銷銀行數量已超過20家。其中，民生、興業等直銷銀行發展較快，兩家銀行管理資產規模已經超過百億。近期，工行也將上線其直銷銀行———工行“融e行”。不過，在直銷銀行紛繁熱鬧的背后，多位業內人士對南都記者表示，目前直銷銀行存在產品線匱乏以及客戶獲取過于依賴自有渠道的難題，在線上市場拓展上中國商業銀行先天沒有優勢。

　　產品線匱乏

　　在互聯網金融的沖擊下，進入2014年，國內直銷銀行如雨后春筍般涌現。根據南都記者不完全統計，截至目前，國內直銷銀行數量已經超過20家。

　　從第一家直銷銀行民生直銷銀行來看，目前上線的產品包括如意寶、定活寶、民生金、隨心存、稱心貸和輕松匯6種產品，產品類型涉及貨幣基金、銀行理財、儲蓄存款、貸款和匯款。不過，銀行理財產品定活寶目前只有一款“長信純債C”，而且已經處于售罄狀態。

　　中小城商行的產品就更少了。比較知名的包商銀行小馬bank，目前只有3款產品，一款為貨幣基金，另外2款為P2P小貸債權產品。重慶銀行直銷銀行產品也只有3款，一款貨幣基金“聚利寶”，一款存款產品“樂惠存”，還有一款貸款產品“D IY貸”。廣東本土南粵銀行直銷銀行則只有2類產品，一款貨幣基金“南粵e盈”，還有P2P小貸產品“南粵e融”。

　　直銷銀行中產品品類最豐富的，應屬興業銀行。目前，興業銀行直銷銀行產品包括貨幣基金“興業寶”、保本保固定收益理財產品頻道“智盈寶”以及定期儲蓄、基金、理財以及提供權益類投資產品的服務頻道“興業紅”。“直銷銀行現在產品較少，選擇空間比較小。”華南銀行業一零售業務中層人士對南都記者說道。

　　社科院金融研究所銀行研究室主任曾剛也表示，直銷銀行目前產品線的確難以跟傳統線下渠道相提并論。“盡管我們的產品線在國內直銷銀行中已經算很豐富了，但是未來我們還需要進一步豐富直銷銀行的產品線。”興業銀行廣州分行零售事業部副總監郭建新說道。據其透露，目前興業銀行總行還在研發新的直銷銀行產品，進一步擴大直銷銀行的產品線。

　　客戶主要來自存量

　　直銷銀行在面臨產品匱乏的同時，更大的難題在于：如何獲取客戶。目前，民生、興業兩家銀行起步時間較早，直銷銀行客戶數量也最多。廣東本土一家城商行電子銀行部人士告訴南都記者，現在直銷銀行的客戶大多數都是來自于銀行自有客戶，“都是線下存量客戶走上線上而已，意義不是很大”。在這方面，民生銀行和興業銀行這些股份制大行情況稍好一些。據興業銀行方面介紹，目前興業銀行直銷銀行客戶60%是存量客戶，另外40%是從第三方獲得的。“具體包括從該行信用卡客戶、社區銀行等方面挖掘。目前尚未和第三方支付合作。”興業銀行方面人士說道。

　　民生銀行的客戶拓展力度更大一些。此前，民生銀行直銷銀行相關人士告訴南都記者，該行直銷銀行通過和第三方渠道合作，直接批量獲取新客戶。比如，和中聯通、大麥網、資和信等公司進行合作，將對方的客戶引流到民生銀行直銷銀行上來。據介紹，民生銀行的第三方合作渠道貢獻的客戶數占到總客群的近七成。

　　“目前直銷銀行獲客的確是一大難題。”華泰證券銀行業分析師林博程對南都記者說道。在他看來，直銷銀行不再是傳統銀行業務，而是互聯網金融。其互聯網屬性要求銀行要有效流量導入。否則，直銷銀行不過只是傳統銀行渠道互聯網化而已。

　　包商銀行直銷銀行小馬bank總經理張誠對直銷銀行導流感到悲觀。“在線上市場拓展上中國商業銀行先天沒有優勢，沒有經驗和相應的人才儲備。而且，中國互聯網的B A T三巨頭是流量的壟斷者，在經歷了資本市場的大規模融資之后，B A T三家對新型互聯網企業的投資收購已經達到高峰。”張誠在一篇關于直銷銀行的文章中如此寫道。曾剛也表示，在引流方面，銀行基因不夠，天生有劣勢。