老齡金融既是金融體系的重要組成部分，也是老齡產業的核心。在老齡化加速發展的前提下，大力發展老齡金融業，不僅關系到老年群體的生活質量，也有利于金融業乃至整個宏觀經濟的健康運行。

　　金融業的新機遇

　　老人對商業保險、基金、信托等金融產品的需求日增

　　現代金融業中，老齡金融舉足輕重。在西方發達國家，老齡金融是現代金融體系的主體板塊，大力發展老齡金融是未來國際金融業的主攻方向。

　　“以美國為例，2012年，美國人口3.11億，金融行業從業人員就有621萬人，其中60%從事老齡金融業；2013年，美國私人養老金總資產達到19.6萬億美元，超過美國當年的GDP總量，占全美家庭金融資產的比例高達29.3%。”中國老齡科學研究中心副主任黨俊武說，“而在2012年，我國有13.5億人口，全國同期金融行業從業人員只有527萬人。”

　　數據顯示，目前我國60歲以上人口已經超過2億，2053年將達到4.87億。人口老齡化的加速發展，將帶來人力資源結構、消費結構、投資結構、儲蓄結構乃至社會經濟結構的重大轉型。在此背景下，大力發展老齡金融，充分利用金融手段和金融工具實現“老有所養”，不僅關系到我國老年群體的生活質量，更影響我國金融業乃至整個宏觀經濟的健康發展。

　　目前，我國的金融市場發展還不夠完善，投資產品種類少、選擇單一，導致很多老年人都選擇銀行儲蓄方式養老。據不完全統計，我國有近90%的老年人都選擇儲蓄養老。實際上，養老儲蓄具有流動性和靈活性較差的缺點，大規模儲蓄非常不利于老年人應對突發疾病等急需使用大筆資金的情況。而隨著老齡化的加劇和我國金融業的發展，人們為了尋求更多的自我保障，對商業保險、基金、信托等金融產品的需求必將越來越多。

　　“人口老齡化為我國金融業發展帶來了前所未有的機遇和挑戰。”中國老齡科學研究中心戰略研究所副所長王海濤說，“日益加快的老齡化進程帶來了巨大的老年金融市場需求，但是我國現行的金融架構和產品體系尚無法滿足這些需求，金融業應該作出相應的調整。”

　　尚處于起步階段

　　養老儲蓄依然處于銀行類老齡金融產品的主流地位

　　目前我國老齡金融發展尚處于起步階段，以養老儲蓄為代表的傳統老齡金融服務依然處于銀行類老齡金融產品的主流地位。在保險類老齡金融產品方面，基本養老保險制度執行情況較好，企業年金正在成為完善城鎮職工養老保險體系的“第二支柱”，商業養老保險作為老齡金融市場的重要組成部分，許多保險公司已經推出不少商業養老保險產品。

　　“銀行、保險、基金、證券等金融機構已經意識到人口老齡化帶來的機遇與挑戰。”王海濤說。

　　2012年，上海銀行設立老齡金融部，專門為養老金客戶提供服務；中信銀行率先在國內試點“養老按揭”業務，可以將不動產變成持續穩定的現金流，為老年人提供穩定的養老保障；長城人壽推出“長城祥順老年意外傷害保險”；中國人壽推出針對失能老年人的“國壽康馨長期護理保險”；2011年，我國第一只養老保障信托產品“元勛居養”養老保障性(信托)基金誕生……

　　然而總體來看，當前我國許多專屬養老金融產品與普通的金融產品并沒有實質性區別。其中，養老保險發展迅速，但卻呈現“品種多、門檻多；參與人數少、監管少”的特征。“要想加入養老保險，需要首先完成保險公司要求的評估報告，其內容繁多復雜，而且即使完成了評估報告，要想被評估為理想的被保險人也不容易；而由于保險信息不對稱，保險公司為爭取客戶而進行違規操作的情況時有發生，使保險業的自律性和監管力度受到質疑。”中央財經大學副教授陳俊華說。

　　此外，基金公司相較于銀行、保險公司等傳統養老金融產品主體，更具有專業性與靈活度，但從渠道營銷和品牌影響力來看，還處于相對劣勢；信托作為專注資產管理的金融產品，其諸多特性都符合我國養老功能的需求，未來可充分利用；由于老年人特殊的投資需求和風險偏好，目前直接股票證券投資在養老金融產品序列中相對缺乏前景，但在投資結構與特征方面，債券市場存在一定發展機會。

　　創新產品和服務

　　保險類、信托類和房地產類老齡金融市場將會優先得到發展

　　當前，我國的老齡金融領域最大的問題是缺乏創新，主要體現在產品形式單一，沒有充分考慮到老年人的實際需求，在老年人群中認知、接受程度低等。《社會養老服務體系建設規劃(2011—2015年)》提出，鼓勵和引導金融機構在風險可控和商業可持續的前提下，創新金融產品和服務方式，改進和完善對老齡服務業的金融服務，增加對老齡服務企業及其建設項目的信貸投入。

　　“創新發展老齡金融產業是必然選擇，要發揮和整合社會資本、開發性金融力量、風險投資等多種類多行業的金融力量，實現多元化、多層次、人性化、簡單化、均衡化的可持續老齡金融市場格局。”王海濤說。

　　一般人總認為老人對新鮮事物的接受程度低，有一兩款產品就夠了。其實不然。開發老齡金融產品要注重群體適用性，體現地域差異性，開發出真正符合老年人實際需求的產品。同時要加強業態融合，推進老齡金融業與老年人健康醫療服務等傳統養老服務業務的結合發展。

　　在實際操作中，可加速培育老齡產業組織，鼓勵扶持現有金融機構進行業務轉型，向老齡金融領域延伸，鼓勵興辦一批新的老齡金融專業機構，引入部分外資金融機構開展老齡金融服務。

　　“作為老齡產業的虛擬經濟部分，老齡金融業無論是涉及的人口規模還是相應的資金總量，都將遠遠超過老齡用品業、老齡服務業和老齡房地產業。”王海濤說。根據預測，未來隨著金融體制改革步伐加快和全社會養老金融意識的增強，保險類、信托類和房地產類老齡金融市場將會優先得到發展。到2020年前后，保險類老齡金融市場將取得快速發展，到2025年前后開始進入買方市場向賣方市場的歷史性大逆轉；房地產類老齡金融市場在2020年前后進入第一個快速增長期，在2030年前后進入峰值期；銀行類老齡金融產品將在2025年前保持良好態勢，之后隨著其他老齡金融產品的豐富完善逐步轉型。